aplikasi pada data intraday indeks Dow Jones

aplikasi pada data intraday indeks Dow Jones

App Information of

App Name v
Genre news investasi saham
Size
Latest Version
Get it On Google Play
Update
Package Name
Rating
Installs

Description of

Strategi Investasi Pasar Saham dan Pengenalan Grafik Pola: Aplikasi pada Data Intraday dari Indeks Dow Jones *

Strategi investasi pasar saham dan pengintaian pola grafik: Aplikasi data Indeks Dow Jones intraday

Estratégia de investimento bolsista e reconhecimento gráfico de padrões: aplicação sobre dados intradiários do índice Dow Jones

Roberto CervellóRoyo**
Francisco Guijarro Martinez ***
Karolina Michniuk****

* Artikel ini adalah produk dari proyek berjudul “Pengenalan pola diterapkan pada analisis grafik. Bukti dari pasar saham internasional in-traday”, dikembangkan di Polytechnic University of Valencia (UPV) dan Hamburg University of Applied Sciences (HAW). Artikel ini diterima pada 23-02-14 dan disetujui pada 08-05-14. Saran kutipan: Cervelló R., R., Guijarro M., F. dan Michniuk, K. (2014). Strategi investasi pasar saham dan pengenalan grafis pola: aplikasi pada data intraday indeks Dow Jones. Cuadernos de Administración,27 (48), 119-152.
PhD di bidang Ekonomi, Universitas Politeknik Valencia, Valencia, Spanyol, 2008; Gelar Master Resmi dalam Teknik Desain, Escuela Técnica Superior de Ingeniería del Diseño, Valencia, Spanyol, 2013; Magister Manajemen Bisnis dan Organisasi Pariwisata, Universitas Politeknik Valencia, Valencia, Spanyol, 2007; Spesialis Akuntansi dan Keuangan, Polytechnic University of Valencia, Valencia, Spanyol, 2004; Gelar dalam Administrasi Bisnis dan Manajemen, Polytechnic University of Valencia, Valencia, Spanyol, 2003. Profesor Doctor, Universitas Politeknik Valencia, Valencia, Spanyol. Dia adalah anggota kelompok penelitian “Departemen Ekonomi dan Ilmu Sosial”. Email: [email protected]
PhD dalam Administrasi Bisnis dan Manajemen, Polytechnic University of Valencia, Valencia, Spanyol, 2003; Gelar dalam Ilmu Statistik dan Teknik, Polytechnic University of Valencia, Valencia, Spanyol, 2007; Gelar ilmu komputer, Polytechnic University of Valencia, Valencia, Spanyol, 1998. Profesor, Universitas Politeknik Valencia, Valencia, Spanyol. Dia adalah anggota kelompok penelitian “Departemen Ekonomi dan Ilmu Sosial”. Email: [email protected]
Magister Akuntansi dan Keuangan di Sekolah Ekonomi dan Manajemen, Hamburg University of Applied Sciences, Hamburg, Jerman, 2011; Sarjana Administrasi dan Manajemen Bisnis, Hamburg University of Applied Sciences, Hamburg, Jerman, 2008. Kandidat PhD, Universitas Ilmu Terapan Hamburg, Hamburg, Jerman. Dia adalah anggota kelompok penelitian “Departemen Ekonomi dan Ilmu Sosial”. Email: [email protected]

Makalah ini menyajikan pendekatan baru untuk pengenalan pola grafis bendera. Dari sini, aturan perdagangandikembangkan yang memperoleh hasil yang disesuaikan dengan risiko positif pada data intraday indeks Dow Jones. Untuk mengurangi efek negatif yang disebabkan oleh pengintaian data, sampel diambil dengan lebih dari 90.000 pengamatan dan hasilnya dilaporkan pada 96 konfigurasi selain parameter yang menentukan aturan perdagangan. Mempertimbangkan hasil yang diperoleh untuk seluruh periode, aturan perdagangan memperoleh pengembalian positif bahkan setelah mempertimbangkan risiko, melampaui patokan dari perspektif ganda varians menengah.

Kata kunci: Aturan perdagangan, pengintaian data, indeks Dow Jones, pengenalan pola, analisis teknis.

Klasifikasi JEL: G14, G15, G17.

Karya ini memperkenalkan perkiraan baru dari pengenalan pola harga bendera. Aturan perdagangan yang memberikan pengembalian yang disesuaikan dengan risiko positif untuk data intraday Indeks Dow Jones Industrial Average dikembangkan. Untuk mengurangi masalah pengintaian data, kami menggunakan kumpulan data lebih dari 90.000 pengamatan, hasilnya dilaporkan lebih dari 96 konfigurasi parameter aturan perdagangan yang berbeda. Hasil yang dikumpulkan dari seluruh sampel mengkonfirmasi bahwa aturan perdagangan memberikan pengembalian positif, bahkan setelah mempertimbangkan risikonya. Selain itu, ia mengalahkan patokan dalam arti varians rata-rata.

Kata kunci: Aturan perdagangan, pengintaian data, indeks Dow Jones, pengenalan pola, analisis teknis.

Klasifikasi JEL: G14, G15, G17

Este trabalho apresenta uma nova aproximação ao reconhecimento do “flag price pattern”. A partir deste, desenvolvese uma regra de tradingque obtém resultados positivos ajustados ao risco sobre dados intradiários do índice Dow Jones. Para amenizar os efeitos negativos provocados pelo data snooping,tomou-se uma amostra com mais de 90 mil observações e relatam-se resultados sobre 96 configurações diferentes dos parâmetros que definem a regra de trading. Considerando os resultados obtidos para a totalidade do periodo, a regra de tradingobtém uma rentabilidade positiva, inclusive depois de considerar o risco, e supera o benchmarksob a dupla perspectiva da média-variância

Palavras chave: Regra de trading, data snooping,Dow Jones index, reconhecimento de padrões, análise técnica

JEL Classificação: G14, G15, G17.

Penggunaan dan penerapan analisis teknis hampir setua pasar keuangan itu sendiri. Publikasi pertama berasal dari akhir 1800-an dan dikaitkan dengan Charles Dow. Karya akademis pertama yang dikembangkan di bidang ini memvalidasi sifat pasar yang efisien, menetapkan asumsi dasar bahwa dari serangkaian harga historis dan dari perspektif ganda risiko profitabilitas, tidak mungkin untuk mengatasinya (Alexander, 1961; Jensen dan Bennington, 1970; Campbell dkk, 1997). Demikian pula, Fama (1970; 1991) menyatakan bahwa harga saham mencerminkan semua informasi yang tersedia dan bahwa, oleh karena itu, tidak mungkin untuk menyimpulkan strategi yang, berdasarkan harga ini, memungkinkan memprediksi harga di masa depan. Dalam baris yang sama adalah karya Fama dan Blume (1966), Van Horne dan Parker (1967, 1968) dan Jensen dan Benington (1970).

Namun, ada sekelompok besar peneliti lain yang telah melaporkan bukti empiris positif tentang profitabilitas strategi investasi berdasarkan aturan perdagangansederhana, seperti rata-rata bergerak, penggunaan dukungan dan resistensi (Brock et al.,1992; Agudelo dan Uribe, 2009) atau pengenalan pola grafis (Leigh, Modani et al.,2002; Leigh, Paz et al., 2002; Leigh, Purvis dkk,2002; Wang dan Chan, 2007; Wang dan Chan, 2009). Untuk tinjauan literatur yang luas, lihat Park and Irwin (2004 dan 2007).

Karya terbaru menganjurkan penggunaan analisis teknis sebagai alat yang valid untuk ekstraksi informasi yang relevan dari harga pasar. Penelitian yang dilakukan pada data dari tahun delapan puluhan menunjukkan bagaimana penggunaan aturan teknis menguntungkan untuk mata uang dan pasar berjangka, meskipun tidak untuk saham. Namun, penelitian yang lebih baru yang dilakukan pada data dari tahun sembilan puluhan menunjukkan bahwa beberapa aturan teknis ini menghasilkan pengembalian positif untuk hampir semua pasar spekulatif. Menurut Park dan Irwin (2007), dari total 95 investigasi yang dianalisis, 56 menunjukkan hasil yang menguntungkan untuk analisis teknis, sementara 20 melaporkan hasil negatif dan 19 lainnya diakhiri dengan hasil yang beragam. Park dan Irwin (2007) menunjukkan bahwa beberapa studi ini memiliki kelemahan dalam prosedur mereka, seperti yang dihasilkan dengan menggunakan data yang sama baik untuk elaborasi model dan untuk kontras berikutnya (pengintaian data),mantan pasca pemilihan aturan perdagangan,validasi aturan perdagangan. menggunakan periode waktu di mana aturan-aturan ini belum dirancang, kesulitan dalam memperkirakan risiko, tidak dimasukkannya biaya transaksi, dll.

Related Posts of

China bersumpah untuk meringankan langkah-langkah represif setelah jatuhnya pasar saham

Bursa saham dan pasar saham

Lulusan ESEN memenangkan persaingan pasar saham Amerika Latin

Kehati-hatian pasar saham dalam jangka pendek dan kepercayaan untuk tahun ini secara keseluruhan

Perusahaan investasi – Wikipedia, ensiklopedia gratis

Iberdrola meluncurkan rencana investasi sebesar 75.000 juta euro hingga 2025

Investasi: Berita tentang investasi, strategi, dan kutipan | OKDIARIO

Semua yang perlu Anda ketahui tentang Nasdaq 100

BTG Pactual – Renta Comercial Investment Fund

Leave a Reply

Your email address will not be published.